הפרישה היא ההחלטה הפיננסית
הכי יקרה בחיים שלכם
החלטות שתקבלו בשנה שלפני הפרישה ישפיעו על ההכנסה החודשית שלכם ל-30 השנים הבאות. אני פיטר הוד, מתכנן פיננסי CFP. מלווה אתכם מקצה לקצה - ממיפוי הזכויות, דרך קיבוע זכויות מול מס הכנסה, ועד הקצבה החודשית. בלי תלות בחברות הביטוח.
עבדתם 35 שנה. עכשיו השאלה האמיתית:
איך לוקחים את הכסף הזה?
יש לכם פנסיה צוברת או תקציבית, אולי כמה ביטוחי מנהלים מהעבר, קרן השתלמות או שתיים, חיסכון בבנק, ואולי דירה. השאלה שמטרידה בלילה היא לא ״יש לי כסף?״ אלא ״מאיזה מוצר למשוך קודם? מה עושים עם קיבוע זכויות? מתי לדחות מס ומתי לשלם?״
ניסיתם לקרוא באינטרנט. נפגשתם עם נציג מקרן הפנסיה - שמוכר לכם אותה. דיברתם עם הבנק - שמציע לכם תיק השקעות שלו. קיבלתם חמש דעות שונות מחמישה אנשים, ואף אחת לא ענתה על השאלה שבאמת מטרידה אתכם.
ותקשיבו - זה לא באשמתכם. במערכת החינוך לא לימדו את זה. בעבודה התעסקתם בעבודה. וחוקי המס בישראל השתנו כמה פעמים בעשור האחרון: תיקון 190 נכנס ב-2012, נוסחת השילוב השתנתה, והפטור על הקצבה עולה הדרגתית עד 2028. אף אחד לא יכול לעקוב לבד אחרי כל זה.
מי שמתעשר מחוסר הידע שלכם - זו רק המדינה. עבדתם מספיק שנים כדי שבפרישה, אתם תהיו אלה שנהנים מהכסף.
כל שנה של המתנה עולה כסף אמיתי
ככל שמתחילים לתכנן מוקדם יותר, נשארות יותר החלטות פתוחות - וכל החלטה כזו שווה עשרות אלפי שקלים בנטו.
שני מסלולים, אסטרטגיה שונה
התוכנית משתנה מהיסוד בהתאם ליעד הסופי. זה ההבדל הראשון שנברר ביחד.
פרישה בגיל החוקי (62-67)
מתכננים לפרוש בגיל הרגיל? האתגר המרכזי שלכם הוא מיסוי.
- קיבוע זכויות נכון - חיסכון של מאות אלפי שקלים על פני הפנסיה
- החלטה קריטית: משיכת פיצויים פטורים או המרה לקצבה?
- טיפול בכספי הפנסיה החייבים במס מלא וסדר המשיכות
פרישה מוקדמת
רוצים לפרוש לפני גיל הפרישה הרשמי? האתגר המרכזי שלכם הוא תזרים מזומנים.
- בניית מקור מימון לשנים שלפני הפנסיה הרשמית
- איזון בין שמירה על הקרן לבין מימון אורח החיים
- תזמון נכון של ניצול הפטור (פרישה מוקדמת = הקצבה חייבת במס עד גיל פרישה)
קיבוע זכויות - ההחלטה ששווה
מאות אלפי שקלים
קיבוע זכויות הוא הליך חד-פעמי מול רשות המסים (טופס 161ד, סעיף 9א לפקודת מס הכנסה) שבו אתם קובעים איך לנצל את סל הפטור ממס שמגיע לכם על קצבת הזקנה. אפשר לנצל אותו כפטור על הקצבה החודשית, כסכום הון חד-פעמי (היוון), או כשילוב של השניים. הבחירה הזו סופית - וטעות בה עולה הרבה כסף.
הנתונים מדברים בעד עצמם: רק כ-58 אלף ישראלים ביצעו קיבוע זכויות. מאות אלפי פורשים אחרים משלמים מס מיותר על הקצבה - לרוב בלי לדעת שמגיע להם פטור.
המספרים של 2026 שחשוב להכיר
- פטור חודשי מקסימלי: כ-5,422 שקל - 57.5% מתקרת הקצבה המזכה, לפורש שביצע קיבוע זכויות ולא משך פיצויים פטורים ב-32 שנות העבודה שלפני הפרישה
- תקרת הון פטורה למשיכה: כ-976 אלף שקל - אם בוחרים בהיוון במקום או לצד הפטור על הקצבה
- הפטור הנוסף עולה הדרגתית: 22.5% ב-2026, 27.5% ב-2027, ועד 32% ב-2028 - מה שאומר שיש החלטה אסטרטגית על איך לנצל את ההגדלה העתידית
- החזר מס רטרואקטיבי: אם פרשתם אחרי 2012 ולא ביצעתם קיבוע זכויות - אפשר לבצע אותו בדיעבד ולבקש החזר מס עד 6 שנים אחורה
- זהירות עם משיכת פיצויים: כל שקל שנמשך כפיצויים פטורים פוגע בתקרת ההון הפטורה ביחס של כ-1:1.35 - כלומר משיכת 100 אלף שקל מקטינה את הפטור בכ-135 אלף שקל
״אני לא ממלא טפסים — אני בונה את האסטרטגיה שמאחוריהם״טופס 161 נראה כמו עוד טופס בירוקרטי, אבל מאחורי כל שדה בו מסתתרת החלטה כלכלית לשלושים השנים הבאות. מי שפשוט ממלא אותו ״כמו שצריך״ מקבל את ברירת המחדל של המערכת - שכמעט תמיד פחות טובה מהאופטימום שמגיע לכם. התפקיד שלי הוא לעבור על טפסי 161 של כל המעסיקים הקודמים ולתכנן מראש איזו בחירה תיתן לכם את הפטור המקסימלי.
זה לא רק קיבוע זכויות - זו תמונה שלמה
קיבוע זכויות הוא חתיכה אחת. תכנון פרישה אמיתי מסתכל על הכל ביחד: חישוב צרכים ריאלי (כמה באמת תצטרכו, כולל אינפלציה והוצאות בריאות עתידיות), סדר המשיכות (מאיזה מוצר למשוך קודם - קרן השתלמות, גמל, פנסיה), אופטימיזציית מס (ניצול תיקון 190 ופריסת מס נכונה), ואיתור ביטוחים מיותרים שאפשר לבטל כבר היום. כל אלה מדברים זה עם זה - והחלטה באחד משפיעה על השני.
ליווי מקצה לקצה - לא ״זבנג וגמרנו״
פרישה נכונה היא תהליך סדור של בין 3 ל-5 חודשים. אנחנו תלויים בקצב של רשויות המס וגופי הפנסיה - ולא ממהרים לחתום עד שכל הזכויות מוצו עד השקל האחרון.
זה לא רק מספר.
אלה אנשים אמיתיים
בחרתי כמה ביקורות שמדברות בדיוק על מה שמטריד פורשים
״תודה לפיטר על הליווי לאורך התהליך המורכב מול חברת הביטוח ומול רשויות המס. הכי חשוב היו ההסברים של כל שלב. התהליך התחיל בבירור הצרכים וההמשך התאמה של התוצאה לצורך שביקשתי. ממליץ בכל לב.״
״לפני פרישה לפנסיה בגיל 70 פניתי לפיטר. איש מקצוע שמתמצא בכל סוגיות המס ועובד עם הרבה סובלנות. בגיל 70 היו לי כמה דברים מסובכים, ופיטר סידר את כל הסוגיות מול חברות הביטוח ורשויות המס.״
״אני ממליץ בחום על פיטר הוד כיועץ פרישה - מקצועי, אמין ומסור. הוא דואג שכל הזכויות שלך יבואו לידי ביטוי: קרנות פנסיה, מיסוי, ביטוחים ועוד. מי שמחפש שקט ושלווה כלכלית לפרישה - פיטר הוא הבחירה הנכונה.״
״בתור אחד שלא מבין כלום בכספים, קרנות, תיאום מס והחזרים, פנסיה וחברות ביטוח - פיטר עשה לי סדר במחשבה, תוך יחס אישי, אמפתי וקשוב, ובמקצועיות רבה.״
רוצים ללמוד עוד? ערוץ היוטיוב
מעל 18,000 עוקבים ומאות סרטונים על תכנון פרישה, פנסיה, קיבוע זכויות ומיסוי - בשפה פשוטה, בלי מושגים מפחידים. הרבה לקוחות מגיעים אליי אחרי שצפו בערוץ והבינו דברים שלא היה להם מושג מהם.
לערוץ ״כוכב פיננסי״ ביוטיובשאלות שכדאי לשאול
לפני שמתחילים
לחצו על כל שאלה לתשובה המלאה
יש לי ליווי פנסיוני ״חינם״ מהעבודה או מהקרן - למה לשלם לכם?
בעולם הפיננסי, ״חינם״ זה לרוב הדבר היקר ביותר. המשווק של הקרן דואג לאינטרס של הקרן. הסוכן של המעסיק דואג למעסיק. אף אחד מהם לא קם בבוקר כדי להילחם על הנטו שלכם. אני יועץ עצמאי, לא מקבל עמלות מאף גוף מוסדי - ולכן אני יכול להגיד לכם גם לעבור קרן, גם לפדות, גם להשאיר, לפי מה שטוב לכם בלבד.
מה בדיוק כוללת מעטפת הליווי?
הליווי הוא מקצה לקצה: פגישת היכרות ומיפוי צרכים, איסוף מלא מהמסלקה הפנסיונית והר הכסף, סימולציית פרישה בכל תרחיש, טיפול בטפסי 161 מול המעסיק, ביצוע קיבוע זכויות (טופס 161ד) מול מס הכנסה, הגשת בקשות לקצבה מול חברות הביטוח, ותכנון אסטרטגי של מתי להוון הון ומתי להעדיף קצבה.
כמה זמן לוקח התהליך כולו?
בממוצע, בין 3 ל-5 חודשים. אנחנו תלויים בקצב העבודה של רשויות המס וגופי הפנסיה. לא ממהרים לחתום עד שכל האישורים מתקבלים והזכויות מוצו עד השקל האחרון - הסבלנות הזו שווה לכם הרבה כסף.
אני בן 67 וכבר פרשתי. מאוחר מדי?
לא. הרבה החלטות עדיין פתוחות - קיבוע זכויות אפשר לבצע בדיעבד, ואם פרשתם אחרי 2012 ולא ביצעתם אותו, אפשר גם לבקש החזר מס עד 6 שנים אחורה. ראיתי לקוחות מבוגרים שעוד היו להם עשרות עד מאות אלפי שקלים לחסוך במס.
האם זה מתאים גם לעצמאים ובעלי שליטה?
בהחלט. לעצמאים ובעלי שליטה האתגר כפול: גם הפנסיה העצמאית וגם ניהול רווחים כלואים או משיכת פיצויים מהחברה. התכנון הוליסטי ורואה את העסק והבית כיחידה אחת.
אני מהצפון - חייב להגיע לעפולה?
לא. רוב הפגישות בזום. אם אתם מהאזור - בשמחה במשרד בעפולה. אם רחוק - בזום או Google Meet, באותה איכות בדיוק.
יש לכם עוד שאלות על תכנון פרישה?
ריכזתי מדריך מלא עם כל מה שצריך לדעת - עשרות שאלות ותשובות
לכל השאלות והתשובות על תכנון פרישההפרישה שלכם מתחילה היום
פשוט: שיחה של 15 דקות. תספרו לי איפה אתם עומדים, ואגיד לכם בכנות אם אני האדם הנכון בשבילכם. בלי התחייבות, בלי עלות. כל יום שדוחים את התכנון הוא כסף שנעלם במיסוי.