פנסיה תקציבית לפני פרישה: חל״ת, מענקים והיוון, המדריך המלא (2026)

מאת פיטר הוד, CFP® · עודכן: אוקטובר 2026

במדריך:

1. למה עובדים ותיקים מגיעים לפרישה עם תמונה חלקית
2. מה זו פנסיה תקציבית ולמי עדיין יש אותה
3. למה היא לא מופיעה במסלקה
4. איך מחשבים פנסיה תקציבית
5. המענקים בפרישה
6. רכישת חל״ת
7. היוון וקיבוע זכויות
8. זכויות שנוטים לשכוח
9. תוכנית פעולה בשישה צעדים

תנו לי לתאר מקרה מייצג, כזה שמורכב מסיפורים שאני שומע כמעט כל שבוע. שושנה, בת 61 מבית שאן, עובדת במחלקת הרווחה של העירייה מאז 1995. היא הגיעה אליי לעפולה עם דוח מסלקה מודפס ועם עיגול אדום סביב מספר אחד: 180,000 ₪ בקרן פנסיה חדשה.

״זה כל מה שיש לי אחרי 31 שנה?״ היא שאלה.

לא. רוב הפנסיה של שושנה בכלל לא מופיעה בדוח הזה, כי יש לה פנסיה תקציבית שתשלם לה קצבה חודשית לכל החיים. ובמהלך הבדיקה מצאנו עוד משהו: שנת חופשה ללא תשלום מ-1998, אחרי הלידה של הבן השלישי, שלא הופיעה בסימולציית הפרישה. שנה אחת שחסרה ברישום שווה כאן כ-290 ₪ בחודש, כל חודש, עד סוף החיים. הבעיה של שושנה משותפת למאות אלפי עובדים ותיקים במגזר הציבורי, ויש לה פתרון מסודר. בואו ניגש לזה וננתח.

למה כל כך הרבה עובדים ותיקים מגיעים לפרישה עם תמונה חלקית?

הסיבה העיקרית היא שהפנסיה התקציבית לא נראית בשום דוח שנתי, ולכן קל להניח שהיא ״מסודרת לבד״. לפי דוח מבקר המדינה מיוני 2026, היקף ההתחייבויות של המדינה בגין פנסיה תקציבית הוערך בסוף 2024 בכ-716 מיליארד ₪. מאחורי המספר הזה עומדים מאות אלפי פורשים ועובדים פעילים.

עם הלקוחות שלי, זה נראה ככה: בכ-35% מתיקי הפנסיה התקציבית שעוברים אצלי, תקופת חל״ת לא רשומה כמו שצריך. רוב המקרים האלה הם של עובדי עיריות ומועצות מקומיות, שם הרישומים מלפני עשרים ושלושים שנה מסודרים פחות, מניסיוני.

יש כאן גם הטיה מוכרת. ״הקצבה מובטחת בחוק, אז מה יש לתכנן?״ אני שומע את המשפט הזה הרבה. הנוסחה אכן קבועה, אבל הנתונים שנכנסים אליה (ותק, חלקיות משרה, תקופות חל״ת) הם רישומים שמישהו הקליד לפני עשרות שנים, וחלק מההחלטות בפרישה הן החלטות שאי אפשר לחזור מהן. אודה שגם אני הנחתי פעם שסימולציה של חשב השכר היא סוף פסוק. תיק אחד שבו נעלמו שנתיים של חל״ת לימד אותי לבדוק כל שורה.

מה זו פנסיה תקציבית ולמי עדיין יש אותה?

פנסיה תקציבית היא קצבה חודשית לכל החיים שמשלם המעסיק הציבורי מתוך התקציב השוטף שלו, בלי קרן ובלי חשבון צבירה על שם העובד. גובה הקצבה נקבע בנוסחה של ותק ומשכורת קובעת, והזכות נשמרת למי שהצטרף למגזר הציבורי לפני המועד שבו עבר המעסיק שלו לפנסיה צוברת.

לפי כל-זכות, הזכאים הם בעיקר עובדי מדינה, שוטרים, סוהרים, מורים בשירות המדינה ועובדי תאגידים סטטוטוריים. אליהם מצטרפים אנשי צבא הקבע, עובדי עיריות ומועצות, וחלק מסגל האוניברסיטאות.

ההסכם הקיבוצי למעבר מפנסיה תקציבית לפנסיה צוברת נחתם ב-3 במרץ 1999, בין הממשלה, מרכז השלטון המקומי וההסתדרות. המועד הקובע בפועל שונה ממגזר למגזר. ברשויות המקומיות ההסכם הופעל מ-1 בנובמבר 2001 (לפי חוברת הפנסיה של עיריית הרצליה), וחלק מהרשויות הקדימו. בשירות המדינה, עובדים שהצטרפו מ-2003 כבר מבוטחים בפנסיה צוברת, ובמערכת הביטחון המעבר הושלם מאוחר יותר.

ומה עם ה-2% שמנוכים בתלוש? לפי דוח המבקר, אלה דמי השתתפות של העובד שמגיעים למעסיק ומקטינים את העלות שלו. הם לא נצברים על שמכם בשום מקום.

למה פנסיה תקציבית לא מופיעה במסלקה הפנסיונית?

פנסיה תקציבית לא מופיעה במסלקה הפנסיונית ובהר הכסף כי אין מאחוריה קופה. המסלקה מציגה רק מוצרים צוברים, ולכן מי שבודק רק אותה רואה בדרך כלל את הקרן החדשה שנפתחה על עבודה נוספת, ומקבל תמונה חלקית ומלחיצה של הפרישה שלו.

הבטן מתהפכת כשרואים 180,000 ₪ אחרי שלושים שנות עבודה, אני יודע. אבל זה המספר הלא נכון לבדוק. כדי להבין את התמונה צריך לפרק את התלוש.

שלושת הרבדים בתלוש השכר

• משכורת קובעת: שכר היסוד והתוספות הקבועות. משכורת קובעת היא רכיב השכר היחיד שעליו מחושבת קצבת הפנסיה התקציבית.
• עבודה נוספת: שעות נוספות, כוננויות ומשמרות. הכסף מופקד בדרך כלל לקרן פנסיה חדשה או לקופת גמל, וכאן יש החלטות נפרדות לגמרי, כמו שמוסבר במדריך קצבה מזכה מול קצבה מוכרת.
• החזר הוצאות: נסיעות, טלפון וכדומה. לא פנסיוני.

במילים אחרות, כמעט לכל מי שיש פנסיה תקציבית יש גם מוצרים צוברים, והתכנון צריך לכלול את כולם יחד. מי שרוצה לקרוא נכון את החלק הצובר יכול להיעזר במדריך לקריאת הדוח הפנסיוני השנתי.

איך מחשבים פנסיה תקציבית?

חישוב פנסיה תקציבית נעשה לפי נוסחה קבועה: הקצבה שווה למשכורת הקובעת, כפול 2% לכל שנת ותק (עד 70% אחרי 35 שנים), כפול חלקיות המשרה הממוצעת לאורך כל התקופה. לפי כל-זכות, כל חודש עבודה מוסיף כ-0.1667% מהמשכורת הקובעת.

זה נשמע מסובך, אבל ברגע שרואים דוגמה זה מתיישר. נניח משכורת קובעת של 14,500 ₪:

מצב	אחוז קצבה	קצבה חודשית ברוטו
30 שנים, משרה מלאה לאורך כל התקופה	60%	8,700 ₪
30 שנים, מתוכן 15 בחצי משרה	45%	6,525 ₪
35 שנים ומעלה, משרה מלאה	70%	10,150 ₪

השורה האמצעית מפתיעה אנשים יותר מכל דבר אחר. חלקיות המשרה הממוצעת היא 75%, ולכן 60% הופכים ל-45%. מי שעבד שנים בחצי משרה כשהילדים היו קטנים צריך לדעת את זה עכשיו, לא ביום הקצבה הראשונה. יש חריגים: לחלק מפורשי צה״ל ולשופטים יש שיעורי צבירה גבוהים יותר.

האם הקצבה שומרת על ערכה?

כן. לפי סעיף 9א לחוק שירות המדינה (גמלאות), המשכורת הקובעת של הגמלאי מתעדכנת בכל ינואר לפי מדד המחירים לצרכן של השנה הקודמת, בתנאי שהמדד חיובי. בינואר 2026 העדכון עמד על 2.644% (לפי פרסום מלם שכר). מי שזוכר את האינפלציה של 1984 יודע כמה שווה הצמדה כזו.

המלצה מעשית: אל תחשבו לבד מהתלושים. בקשו סימולציית פרישה מחשב השכר, ובמשרדי הממשלה גם ממינהלת הגמלאות במשרד האוצר.

אילו מענקים מקבלים בפרישה מהמגזר הציבורי?

עובדים בפנסיה תקציבית לא מקבלים פיצויי פיטורים רגילים, אבל רבים מהם זכאים לשני מענקים מרכזיים בפרישה: פדיון ימי מחלה ומענק שנים עודפות. הסכומים יכולים להגיע לעשרות אלפי שקלים, ויש להם השפעה ישירה על המס ועל קיבוע הזכויות.

פדיון ימי מחלה

פדיון ימי מחלה הוא מענק חד פעמי בפרישה על ימי מחלה שצברתם ולא ניצלתם, ושיעורו נקבע לפי אחוז הניצול לאורך כל הקריירה. בשירות המדינה, ובגופים רבים שצמודים להסכם שלו, המדרגות הן:

ניצול ימי מחלה לאורך הקריירה	פדיון
עד 35%	8 ימי עבודה על כל 30 ימים שלא נוצלו
36% עד 65%	6 ימי עבודה על כל 30 ימים שלא נוצלו
מעל 65%	אין פדיון

דוגמה: מי שצבר 900 ימי מחלה וניצל 300 (33%) נשאר עם 600 ימים שלא נוצלו, ויקבל פדיון של 160 ימי עבודה. בשירות המדינה הזכאות נפתחת בדרך כלל בפרישה מגיל 55. בהסכמים אחרים התנאים שונים, ולכן כדאי לבקש את הנתון ממחלקת השכר.

מענק שנים עודפות

מי שצבר יותר מ-35 שנות ותק ופורש מגיל 60 מקבל בדרך כלל משכורת אחת על כל שנה עודפת. ותק של 38 שנה, למשל, יכול להוסיף שלוש משכורות.

נקודת המס: מענקים פטורים שקיבלתם, גם עכשיו וגם בעבר, יכולים להקטין את סל הפטורים בקיבוע הזכויות. המנגנון מוסבר במדריך על נוסחת הקיזוז ונוסחת השילוב. לפורשי כוחות הביטחון יש בעניין הזה כלל שונה.

האם כדאי לרכוש תקופות חל״ת לפני הפרישה?

ברוב המקרים כן. רכישת חל״ת היא תשלום חד פעמי שהופך תקופת חופשה ללא תשלום לוותק פנסיוני. לפי כל-זכות, בשירות המדינה משלמים 18.5% מהמשכורת שהייתם מקבלים באותה תקופה, ומקבלים בתמורה 2% לשנה מהמשכורת הקובעת של היום.

הפער בין שתי המשכורות הוא כל הסיפור. נחזור לשושנה. ב-1998 המשכורת שלה הייתה כ-4,000 ₪, ולכן רכישת השנה עולה בערך 8,900 ₪ (18.5% × 4,000 ₪ × 12 חודשים). בתמורה הקצבה עולה ב-2% ממשכורת קובעת של 14,500 ₪, כלומר כ-290 ₪ בחודש לכל החיים. ההשקעה מחזירה את עצמה בפחות משלוש שנים. את הסכום המדויק קובע הממונה על הגמלאות במקום העבודה.

בשירות המדינה הרכישה מותנית באישור נציבות שירות המדינה. ברשויות המקומיות ובגופים אחרים הכללים נקבעים בהסכמי הפנסיה שלהם, ולכן השאלה הראשונה למחלקת השכר היא פשוטה: ״האם החל״ת שלי רשום, ואיך רוכשים אותו?״

זה רלוונטי במיוחד לרופאים ולאנשי אקדמיה שיצאו להשתלמות, למי שליווה בן זוג לעבודה בחו״ל, ולהורים שלקחו חל״ת אחרי לידה. וזה לא הכל. כאמור, בכ-35% מהתיקים שאני רואה החל״ת בכלל לא רשום, כך שלפני השאלה ״כמה זה עולה״ צריך לשאול ״האם זה קיים במערכת״.

אגב, שאלה שעולה אצלי הרבה: מה עושים כשאין שום מסמך מהחל״ת? מה שעבד אצלי זה לחפש תלושים מאותה שנה, אישור מביטוח לאומי על דמי לידה, או מכתב היציאה לחל״ת בתיק האישי. בדרך כלל משהו נמצא.

איך עובד היוון פנסיה תקציבית, ולמה מחליטים עליו לפני קיבוע הזכויות?

היוון פנסיה תקציבית הוא המרה של עד 25% מהקצבה החודשית, לתקופה של שש שנים, לסכום חד פעמי שמתקבל מראש. לפי כל-זכות, את הבקשה מגישים תוך שנתיים ממועד הפרישה, ואי אפשר לחזור ממנה אחרי שאושרה.

קיבוע זכויות הוא הליך חד פעמי מול רשות המסים בישראל, באמצעות טופס 161ד, שקובע איך ינוצל הפטור ממס על הקצבה ועל המענקים שלכם. כאן נמצאת המלכודת שרוב האנשים לא מכירים: אם עשיתם קיבוע זכויות ולא שריינתם בו פטור להיוון, היוון שתעשו אחר כך יחויב במס. כל הפרטים על הטופס נמצאים במדריך לטופס 161ד.

בפנסיה תקציבית מחליטים על היוון לפני קיבוע הזכויות, לא אחריו.

יש כאן שתי שאלות שונות, בואו נפריד. השאלה הראשונה היא האם בכלל להוון. השנייה היא איך לרשום את ההחלטה בקיבוע. הדעה שלי, ויש מתכננים שיחלקו עליה: אם אין לכסף שימוש מוגדר, כמו סגירת משכנתא או עזרה לילד בדירה, רבים מהפורשים לא צריכים להוון בכלל. קצבה צמודת מדד לכל החיים היא נכס שקשה לשחזר בשוק הפרטי.

מה שמרגיע רבים: ההיוון לא פוגע בבן או בבת הזוג. אם הגמלאי נפטר בתקופת ההיוון, קצבת השארים מחושבת לפי הקצבה המלאה, כאילו לא הוונה. ומי שמתלבט אם קיבוע בכלל מתאים לו ימצא תשובות במדריך מתי לא כדאי לעשות קיבוע זכויות.

אילו זכויות בפנסיה תקציבית נוטים לשכוח?

ארבע זכויות חוזרות שוב ושוב בתיקים שעוברים אצלי: קצבת השארים לבני הזוג, קצבה מוקפאת ממעסיק ציבורי קודם, כספים קטנים בקרן ותיקה מתקופה של עבודה ארעית, ותשלומים שנתיים שלא רואים בתלוש החודשי.

מה מקבלים בן או בת הזוג?

לפי כל-זכות, בן או בת זוג זכאים לקצבת שארים אם השלימו שלוש שנות זוגיות עם הגמלאי, או אם יש להם ילד משותף. ידוע בציבור נחשב בן זוג, וילדים זכאים עד גיל 21. בן זוג שהיה בזוגיות פחות משלוש שנים מקבל מענק חד פעמי במקום קצבה. מי שאין לו בן או בת זוג צריך לדעת שהקצבה נגמרת ביום הפטירה, וזה צריך להיכנס לתכנון ההורשה.

קצבה מוקפאת אחרי מעבר למגזר הפרטי

מי שעבד יותר מעשר שנים במגזר הציבורי ועבר למגזר הפרטי עשוי להיות זכאי לקצבה מוקפאת, שתשולם בגיל הפרישה. החריג: מי שמשך פיצויים כשעזב ויתר בדרך כלל על הזכות הזו.

סכום קטן בקרן ותיקה

מקרה נפוץ הוא כמה אלפי שקלים בקרן ותיקה כמו מבטחים, מהתקופה שבה העובד היה ארעי. לפני שמושכים אותם, בודקים אם הם חלק מרציפות הזכויות של הפנסיה התקציבית. משיכה פזיזה עלולה לפגוע בוותק.

תשלומים שנתיים

גמלאי פנסיה תקציבית מקבלים גם קצובת ביגוד, שמשולמת עם קצבת יולי, ודמי הבראה (לפי כל-זכות). מי שמסתכל רק על תלוש חודשי אחד מפספס את התמונה השנתית.

רגע. שנייה לפני שנמשיך לתוכנית הפעולה, שימו לב שכל מה שתיארתי עד כאן הוא בדיקה, לא החלטה. ההחלטות מגיעות עכשיו.

תוכנית פעולה: שישה צעדים לפני פרישה עם פנסיה תקציבית

צעד 1: בקשו סימולציית פרישה

מה: סימולציה רשמית מחשב השכר, ובמשרדי הממשלה גם ממינהלת הגמלאות.
למה: הסימולציה מראה את הוותק, את חלקיות המשרה ואת המשכורת הקובעת שהמעסיק רשם.
איך: בקשו אותה בכתב, שנה עד שנתיים לפני מועד הפרישה המתוכנן.
⚠️ שימו לב: הסימולציה היא קירוב, לא התחייבות.

צעד 2: הצליבו ותק וחל״ת

מה: השוו את תקופות העבודה בסימולציה לזיכרון שלכם ולמסמכים.
למה: כל שנה חסרה שווה 2% מהמשכורת הקובעת לכל החיים.
איך: רשמו כל חל״ת, השתלמות או מעבר בין מחלקות, ושאלו איך רוכשים תקופות חסרות.
⚠️ שימו לב: אצל עובדי רשויות מקומיות הפערים נפוצים במיוחד.

צעד 3: אספו תלושים של שנה מלאה

מה: שנים עשר תלושים אחרונים, לא רק אחד.
למה: חלק מהתשלומים, כמו ביגוד והבראה, מגיעים פעם בשנה.
איך: הורידו אותם ממערכת השכר או בקשו ממחלקת משאבי אנוש.
⚠️ שימו לב: הפרידו בין משכורת קובעת לבין עבודה נוספת.

צעד 4: רשמו את המענקים ואת השפעת המס

מה: טבלה של פדיון ימי מחלה, שנים עודפות וכל מענק אחר.
למה: מענקים פטורים מקטינים את הפטור שיישאר לקצבה.
איך: בקשו את מספר ימי המחלה הצבורים והמנוצלים, וחשבו לפי הטבלה למעלה.
⚠️ שימו לב: פריסת מס על החלק החייב יכולה לחסוך כסף, אבל דורשת תכנון.

צעד 5: החליטו על היוון לפני הקיבוע

מה: הכרעה אם להוון, וכמה, לפני הגשת טופס 161ד.
למה: היוון אחרי קיבוע בלי שריון פטור יחויב במס.
איך: הגדירו שימוש לכסף, ואם אין, שקלו לוותר.
⚠️ שימו לב: חלון ההיוון נסגר שנתיים אחרי הפרישה.

צעד 6: חברו את כל המוצרים לתוכנית אחת

מה: תוכנית אחת לפנסיה התקציבית, לקרן החדשה, לקופות הגמל ולקרן ההשתלמות.
למה: ההחלטות במוצר אחד משפיעות על המס במוצר אחר.
איך: בדקו גם אם תיקון 190 לפקודת מס הכנסה רלוונטי לכספים הנזילים שלכם.
⚠️ שימו לב: אל תמשכו כספים מהקרן החדשה לפני שהתמונה כולה מוכנה.

איך זה נראה אחרי?

דמיינו את הבוקר הראשון אחרי הפרישה. אתם יודעים בדיוק כמה ייכנס לחשבון ב-1 לחודש, ומה יקרה לקצבה בינואר. החל״ת מ-1998 כבר רשום, המענקים התקבלו והמס עליהם תוכנן, והקיבוע הוגש בסדר הנכון. בן או בת הזוג יודעים מה מגיע להם. אין הפתעות במכתבים מרשות המסים. הכסף שבקרן החדשה עובד בשבילכם במסלול שמתאים לגיל, ולא יושב בצד כי ״אחר כך נטפל״. זה מה שתכנון פרישה עושה: הוא לא מגדיל את הנוסחה, הוא מוודא שכל מה שמגיע לכם באמת נכנס אליה.

שאלות נפוצות

האם פנסיה תקציבית צמודה למדד?

כן. לפי סעיף 9א לחוק הגמלאות, המשכורת הקובעת של הגמלאי מתעדכנת בכל ינואר לפי עליית מדד המחירים לצרכן בשנה הקודמת, בתנאי שהמדד חיובי. כשהמדד שלילי הקצבה לא יורדת, אבל הירידה נלקחת בחשבון בעדכון הבא. בינואר 2026 העדכון עמד על כ-2.6%.

למה מנכים לי 2% מהשכר אם אין לי קרן פנסיה תקציבית?

ה-2% הם דמי השתתפות של העובד בעלות הפנסיה התקציבית. לפי מבקר המדינה, הסכום עובר למעסיק ומקטין את ההוצאה שלו, ולא נצבר בחשבון על שמכם. לכן הוא גם לא יופיע במסלקה. הזכות שלכם היא הקצבה עצמה, לפי נוסחת הוותק והמשכורת הקובעת.

אני בן 64, עובד מדינה, ויש לי גם קרן פנסיה חדשה משעות נוספות. אני צריך קיבוע זכויות?

כמעט תמיד כן. גם הפנסיה התקציבית וגם הקצבה מהקרן החדשה הן קצבאות מזכות, והפטור ממס עליהן נקבע בטופס 161ד. לפני הקיבוע כדאי להחליט על היוון ולרשום את כל המענקים. את הדרך המלאה תמצאו במדריך לקיבוע זכויות לשכיר.

אם אמות בתקופת ההיוון, מה יקבלו בני המשפחה?

ההיוון לא פוגע בשארים. לפי כל-זכות, אם הגמלאי נפטר אחרי ההיוון ולפני שחלפו שש שנים, קצבת השארים מחושבת לפי הקצבה המלאה, כאילו לא הוונה. בן או בת הזוג זכאים לקצבה אם השלימו שלוש שנות זוגיות או אם יש להם ילד משותף.

האם הסכום שאראה בסימולציה הוא הסכום שאקבל?

לא בהכרח. הסימולציה היא קירוב לסכום הסופי ולא התחייבות. היא תלויה בנתוני הוותק וחלקיות המשרה שרשומים אצל המעסיק, ואם חסרה בהם תקופת חל״ת או הועבר נתון שגוי, גם הסימולציה תהיה שגויה. לכן כדאי להצליב אותה מול מסמכים שלכם לפני הפרישה.

עבדתי 12 שנה בעירייה ואז עברתי לחברה פרטית. הפנסיה התקציבית אבדה?

לא בהכרח. מי שעבד יותר מעשר שנים במגזר הציבורי עשוי להיות זכאי לקצבה מוקפאת שתשולם בגיל הפרישה. החריג הנפוץ הוא מי שמשך פיצויים כשעזב, כי בדרך כלל ויתר כך על הזכות. כדאי לפנות לממונה על הגמלאות במעסיק הקודם ולבקש אישור על מצב הזכויות.

בפנסיה תקציבית יש כמה החלטות שעושים פעם אחת ואי אפשר לחזור מהן: קיבוע הזכויות, ההיוון ורכישת החל״ת. קבעו פגישת מיפוי ותכנון פרישה ונעבור עליהן יחד, בסדר הנכון.

על הכותב

פיטר הוד (Peter Hod) הוא מתכנן פיננסי מוסמך CFP, רישיון פנסיוני L-00132734, חבר לשכת המתכננים הפיננסיים בישראל, המתמחה בתכנון פרישה, מיסוי פנסיוני ותיקון 190 ללקוחות בני 50+. פיטר פועל מעפולה ומלווה משפחות מהצפון, עמק יזרעאל והגליל מאז 2010, עם כ-1,000 לקוחות ומעל 100 ביקורות בגוגל. עקרון הליבה שלו: טובת הלקוח לפני העמלה. LinkedIn · הפרופיל בלשכת המתכננים הפיננסיים · ערוץ היוטיוב של כוכב פיננסי

מאמרים קשורים

• המדריך לקיבוע זכויות לשכיר
• המדריך לטופס 161ד
• נוסחת הקיזוז ונוסחת השילוב
• קצבה מזכה מול קצבה מוכרת
• תיקון 190 לפקודת מס הכנסה